«Компания показала сильные финансовые результаты по итогам первого полугодия 2023 года, что отражает значительное улучшение ситуации на рынке урана за последний год. Выручка выросла на 25% по сравнению с первым полугодием 2022 года и составила почти 619 миллиардов тенге, что привело к росту операционной прибыли на 46% и увеличению чистой прибыли почти на 33% до 222 миллиардов тенге. Это обусловлено в основном ростом цен на уран и увеличением объема продаж, связанным с изменениями сроков поступления запросов клиентов на поставку и соответствующими различиями в графиках поставок в первом полугодии 2023 и 2022 годов. Что касается операционных показателей, то объемы производства в первой половине 2023 года были почти на том же уровне, что и в аналогичном периоде 2022 года», - указывается в сообщении.
«Как было объявлено ранее, все прогнозные показатели на 2023 год, за исключением объемов производства, были пересмотрены с использованием обновленных оценок спотовых цен, обменных курсов и расширения портфеля продаж», - сказал председатель правления Казатомпрома Ержан Муканов. - Мы неоднократно заявляли, что будем внимательно следить за рыночной конъюнктурой, чтобы определить необходимость увеличения объемов производства до уровня 100% в соответствии с контрактами на недропользование. Учитывая устойчивое улучшение динамики спроса и предложения, Казатомпром, как и прежде, планирует увеличить объемы производства в 2024 году в соответствии с фундаментальными рыночными факторами и расширением портфеля контрактов», - указывается в сообщении.
«Казатомпром продолжит принимать активное участие в цикле средне- и долгосрочной контрактной активности на фоне растущего спроса на ядерное топливо, опираясь на проверенную временем приверженность созданию долгосрочной ценности для наших стейкхолдеров путем поддержания гибкости и дисциплины в вопросах производства и продаж», – отметил главный директор по коммерции Дастан Кошербаев.
Корпоративные события Компании
Бекетаев Руслан Бакытжанович, главный директор по экономике и финансам Казатомпрома, принял решение покинуть свой пост с 25 августа 2023 года по собственному желанию. Г-н Бекетаев занимает пост главного директора по экономике и финансам с 11 января 2023 года.
С 28 августа 2023 года главным директором по экономике и финансам Казатомпрома будет назначен Темирбаев Султан Ермекович. Ранее на протяжении трех лет занимал должность заместителя генерального директора по экономике и финансам в ТОО «СП «Инкай» – совместном предприятии Казатомпрома (доля владения Компании 60%) и корпорации Cameco. Султан Темирбаев окончил в 2008 году University of Durham (UK) со степенью бакалавра в области экономики и является сертифицированным специалистом в области управления проектами PMP (Project Management Professional). Данное назначение соответствует утвержденному плану преемственности Компании.
Ожидается, что после проведения соответствующих внутренних корпоративных процедур и одобрения Советом директоров Компании г-н Темирбаев будет введен в состав Правления Компании.
Выручка, чистая прибыль, показатели EBITDA
Консолидированная выручка Группы составила 618 744 млн тенге по итогам первого полугодия 2023 года, увеличившись на 25% по сравнению с аналогичным периодом 2022 года (493 716 млн тенге в первой половине 2022).
Рост в основном связан:
- с увеличением средней цены реализации, связанным с ростом спотовой цены на U3O8;
- с увеличением объема реализации в первом полугодии 2023 года по сравнению с аналогичным периодом 2022 года в связи с изменениями сроков поступления запросов клиентов на поставку и соответствующими различиями графиков поставок в первом полугодии 2022 и 2023 годов;
- с ростом доходов от урановой продукции (таблетки) и продукции из редких металлов УМЗ.
Операционная прибыль по итогам первого полугодия 2023 года составила 252 497 млн тенге, увеличившись на 46% по сравнению с аналогичным периодом 2022 года (172 818 млн тенге в аналогичном периоде 2022 года), в основном, в связи с увеличением выручки в 2023 году, как было указано выше.
Чистая прибыль за первое полугодие 2023 составила 222 333 млн тенге, увеличившись на 33% по сравнению с аналогичным периодом 2022 года (167 374 млн тенге в аналогичном периоде 2022 года). Увеличение в основном связано с увеличением операционной прибыли в первом полугодии 2023 года, как было указано выше. Значительных корректирующих разовых эффектов в первой половине 2023 и 2022 годов не было. Прибыль за период, относимая на неконтролирующую долю, уменьшилась в течение первого полугодия 2023 года по сравнению с тем же периодом 2022 года, на которую повлияла компенсация перед государством по ТОО «ДП «Орталык».
Скорректированный показатель EBITDA составил 331 248 млн тенге в первом полугодии 2023 года, увеличившись на 48% по сравнению с аналогичным периодом 2022 года (224 457 млн тенге в аналогичном периоде 2022 года), тогда как показатель EBITDA пропорционально доле участия по итогам первого полугодия 2023 года составил 278 257 млн тенге, увеличившись на 52% по сравнению с аналогичным периодом 2022 года (182 825 млн тенге в аналогичном периоде 2022 года). Изменения были вызваны в основном более высокой операционной прибылью на консолидированном уровне, а также более высоким показателем EBITDA у СП и ассоциированных компаний, что большей частью обусловлено увеличением средней цены реализации, связанным с ростом спотовой цены на U3O8.
Себестоимость реализованной продукции
Себестоимость реализации составила 320 543 млн тенге в первом полугодии 2023 года, увеличившись на 10% в сравнении с аналогичным периодом 2022 года (291 532 млн тенге в первом полугодии 2022 года), что связано с увеличением объема реализации U3O8 в первом полугодии 2023 года.
Стоимость сырья и материалов в первом полугодии 2023 года составила 194 574 млн тенге, уменьшение на 4% по сравнению с аналогичным периодом 2022 года (202 194 млн тенге в первом полугодии 2022 года), что обусловлено снижением доли покупного урана, приобретенного у СП и ассоциированных предприятий, а также у третьих сторон (при продаже такого урана, себестоимость продаж в основном представлена стоимостью приобретения сырья и материалов по преобладающей спотовой цене и соответствующими применимыми скидками). Тем не менее, закупочная цена сырья и материалов, включая U3O8, увеличилась в результате инфляционного давления и роста спотовых цен.
Расходы по реализации
Расходы по реализации в первом полугодии 2023 года составили 13 521 млн тенге (10 592 млн тенге в первом полугодии 2022 года), значительно увеличившись по сравнению с аналогичным периодом 2022 года. Увеличение в основном связано c увеличением тарифов на транспортировку.
Общие и административные расходы (ОАР)
Общие и административные расходы в первом полугодии 2023 года составили 32 183 млн тенге (18 774 млн тенге в аналогичном периоде 2022 года).
Увеличение ОАР включает в себя сумму компенсации перед государством на 11 357 млн тенге и начисленный резерв по выплате компенсации второму участнику предприятия в размере 4 657 миллионов тенге в соответствии с пояснениями ниже.
Резерв по выплате компенсации за неурегулированный объем урана, добытого на месторождении Жалпак
Резерв по выплате компенсации за неурегулированный объем добытого урана относится к ТОО «ДП «Орталык». В октябре 2017 года товарищество получило контракт на разведку урана на месторождении «Жалпак» со сроком до 31 мая 2018 года. В мае 2018 года Министерство Энергетики РК дало согласие на продление периода разведки по Контракту до 31 декабря 2022 года для проведения оценочных работ.
Однако, вопрос с утверждением Министерством Энергетики РК Проекта оценочных работ затянулся. В мае 2020 года Товарищество прекратило все работы, о чем было сообщено посредством информационного письма в Министерство Энергетики РК. Опытная добыча была остановлена в апреле 2020 года. В декабре 2021 года Компания передала права на недропользование в пользу Товарищества. В период с июня 2018 года по апрель 2020 года объём неурегулированного добытого урана на месторождении «Жалпак» составил 162,454 тонны. В начале 2023 года вопрос о выплате компенсации за неурегулированный объем урана стал активно обсуждаться с государственными органами. Согласно предварительному расчету на отчетную дату, сумма компенсации перед государством составляет 11 357 млн тенге.
15 августа 2023 года ТОО «ДП «Орталык» произвело выплату компенсации в размере 11 404 млн тенге государству за неурегулированный объем добытого урана с учетом курсовой разницы.
Резерв по выплате компенсации второму участнику дочерней организации
Согласно условиям Договора купли-продажи 49% доли участия в ТОО «ДП «Орталык», в случае возникновения обязательства товарищества в отношении какой-либо невыплаченной суммы, превышающей порог в размере 2,000,000 долларов США, не учтенной в рамках процесса купли-продажи доли участия в Товариществе и возникшей до вступления второго участника в состав участников Товарищества, Компания обязуется возместить второму участнику 49% от суммы компенсации за исключением суммы по установленному порогу согласно Договора. Учитывая возникновение у Товарищества обязательства по выплате компенсации за неурегулированный объем добытого урана, предварительная стоимость которого составляет 11 357 млн тенге, Компания начислила резерв по выплате компенсации перед вторым участником Товарищества в размере 4 657 млн тенге.
Ликвидность
Компания управляет своими потребностями в ликвидности для обеспечения постоянного наличия необходимых денежных средств, достаточных для погашения своих обязательств в срок, не допуская возникновения неприемлемых убытков, и для выполнения своих финансовых обязательств, не подвергая риску репутацию Группы.
Всего денежные средства и их эквиваленты, включая краткосрочные депозиты на 30 июня 2023 года составили 287 414 млн тенге, увеличившись на 69% по сравнению с 170 466 млн тенге на 31 декабря 2022 года, в основном, из-за накопления денежных средств перед выплатой дивидендов за 2022 год. Денежные средства и их эквиваленты, включая текущие депозиты на 30 июня 2023 года на сумму 287 414 млн тенге, оказались ниже по сравнению с 380 402 млн тенге по состоянию на 30 июня 2022 года, в основном за счет инвестиций, осуществленных в первой половине 2023 года в краткосрочные долговые ценные бумаги на сумму 211 309 млн тенге.
Неиспользованная сумма по займам представлена возобновляемыми корпоративными кредитными линиями, доступными Группе, подлежащими к погашению в срок до 12 месяцев, являющимися дополнительным источником ликвидности, которые используются, в основном, для временного покрытия кассовых разрывов, связанных со сроками поступлений торговой дебиторской задолженности. По состоянию на 30 июня 2023 года общий лимит по возобновляемым кредитным линиям Группы составил 106 340 млн тенге (235 млн долл. США), из которых 83 714 млн тенге (185 млн долл. США) были доступны для использования (на 31 декабря 2022 года общий лимит по возобновляемым кредитным линиям Группы составил: 108 723 млн тенге (235 млн долл. США), из которых 84 665 млн тенге (183 млн долл. США) были доступны для использования; по состоянию на 30 июня 2022 года общий лимит по возобновляемым кредитным линиям Группы, доступный в полном объеме составил: 165 560 млн тенге (352 млн долл. США). Снижение баланса неиспользованной суммы по займам по состоянию на 31 декабря 2022 в сравнении с 30 июня 2022 обусловлено закрытием невостребованных кредитных линий.
Обновления в области ESG в Казатомпроме
В декабре 2022 года международное рейтинговое агентство S&P Global Ratings присвоило Казатомпрому первый независимый ESG рейтинг на уровне «51» балл (при среднем глобальном показателе по горнодобывающей отрасли в 50 баллов). Следует отметить, что текущий глобальный максимальный балл оценки ESG среди компаний горнодобывающей отрасли составляет 68 (из 100) при среднем показателе по горнодобывающей отрасли в мире 50 (из 100). В своей оценке агентство предоставило анализ уровня подверженности Казатомпрома к рискам, связанным с горнодобывающей отраслью, экологическим и социальным рискам. В 2023 году Казатомпром продолжил усилия по улучшению своей деятельности в области устойчивого развития. На основе оценки Агентства и ведущих мировых практик была разработана и утверждена Советом директоров Дорожная карта по совершенствованию ESG практик в АО «НАК «Казатомпром» на 2023-2024 годы.
Придерживаясь глобальных приоритетов и следуя национальной стратегии, Казатомпром также стремится внести свой вклад в борьбу с изменением климата. В отчетном периоде Компания включила климатические риски в регистр рисков. С целью реализации Стратегии декарбонизации и достижения углеродной нейтральности до 2060 года, утвержденной Советом директоров в конце 2022 года, был разработан и утвержден Комплексный план мероприятий по декарбонизации и достижению углеродной нейтральности АО «НАК «Казатомпром» до 2040 года. Кроме того, Компания впервые заполнила и направила анкету CDP (Carbon Disclosure Project) по изменению климата для получения международного климатического рейтинга.
Казатомпром признает свою ответственность за воздействие на окружающую среду, здоровье, безопасность и качество жизни людей. С начала года в Компании ведутся работы по разработке Стратегии по управлению водными ресурсами и Программы по управлению радиоактивными отходами.
Компания продолжила совершенствование практики раскрытия нефинансовой информации. Интегрированный годовой отчет Казатомпрома за 2022 год подготовлен в соответствии со стандартами GRI, SASB и TCFD. Также, в текущем периоде Казатомпром впервые подготовил Отчет о прогрессе в адрес Глобального Договора ООН, участником которого Компания является с марта прошлого года.
Показатели в сфере здоровья, безопасности и охраны окружающей среды
В первом полугодии 2023 года продолжались активные мероприятия в области обеспечения производственной безопасности, позволившие предотвратить крупные промышленные аварии, включая неконтролируемые взрывы, выбросы опасных веществ, разрушение зданий и производственные травматизмы со смертельным исходом на предприятиях компании.
Группа по-прежнему уделяет большое внимание улучшению здоровья и безопасности на рабочем месте. Однако, несмотря на предпринятый комплекс мероприятий в первом полугодии 2023 года, произошли четыре (4) несчастных случая, в которых пострадали пять (5) работников. После каждого несчастного случая были проведены тщательные специальные и внутренние расследования, идентифицированы основные причины, разработаны предупредительные меры и изменены процедуры во избежание повторения аналогичных случаев в будущем. Полученные результаты расследования были доведены до сведения всех предприятий Группы, чтобы они могли извлечь уроки из произошедшего и соответствующим образом скорректировать свои процессы. Компания продолжит работу по повышению уровня вовлеченности и осознанности работников в вопросах обеспечения производственной безопасности.
Ожидания Казатомпрома на 2023 год
В настоящее время все прогнозные показатели на 2023 год остаются неизменными в сравнении с ранее опубликованными ожиданиями, изложенными в отчете «Операционные результаты деятельности АО «НАК «Казатомпром за 2 квартал 2023 года».
Ожидания по выручке, а также по показателям «Денежная себестоимость (по доле участия), С1» и «Денежная себестоимость + капитальные затраты добычных предприятий (С1 по доле участия + капитальные затраты), AISC» могут отличаться от приведенных выше ожиданий Компании в той степени, в какой обменный курс доллара США к тенге и спотовые цены на уран будут отличаться от допущений Компании.
Компания намерена обновлять прогнозные показатели только в отношении операционных факторов и внутренних изменений, которые находятся под ее контролем. Ключевые допущения, используемые для внешних показателей, таких как обменные курсы и цены на уран, устанавливаются при формировании годового бюджета Компании в предыдущем году на основании данных сторонних источников или корректировок, внесенных из-за высокой волатильности в текущем году; такие допущения будут обновляться на промежуточной основе только в исключительных случаях.